Futures-Handel

Futures-Handel beschreibt den Kauf oder Verkauf standardisierter Kontrakte, die den Käufer oder Verkäufer dazu verpflichten, einen Vermögenswert zu einem vorher festgelegten Preis an einem bestimmten zukünftigen Datum zu handeln. Futures werden an Börsen gehandelt und existieren für viele Anlageklassen wie Rohstoffe, Währungen, Indizes und Zinsen. Sie werden sowohl zur Spekulation als auch zur Absicherung eingesetzt.

Ein Trader, der mit steigenden Ölpreisen rechnet, könnte beispielsweise einen Future auf Rohöl bei 80 US-Dollar pro Barrel kaufen, in der Erwartung, den Kontrakt vor Ablauf zu einem höheren Preis zu verkaufen. Steigt Öl auf 85 US-Dollar, profitiert der Trader von der Differenz.

Im Prop Trading sind Futures wegen ihrer hohen Liquidität, klaren Marktstruktur und der Möglichkeit, sowohl Long als auch Short mit vergleichbarer Einfachheit zu handeln, besonders beliebt. Gleichzeitig verstärkt der Hebeleffekt sowohl Gewinne als auch Verluste, weshalb Positionssteuerung und die Einhaltung von Drawdown-Grenzen absolut entscheidend sind.

Trader, die Futures professionell handeln, benötigen daher nicht nur eine gute Markteinschätzung, sondern auch ein präzises Verständnis von Margins, Kontraktgrößen und Volatilität.